Las actividades principales del gerente de finanzas se relacionan con los estados financieros básicos de la empresa; dichas actividades son las siguientes:
a. Efectuar el análisis y la planeación financiera.
b. Tomar decisiones.
c. Tomar decisiones de financiamiento lógicamente.
a. Ejecución del análisis y la planeación financiera
– La transformación de la información financiera a una forma más útil para supervisar la condición financiera de la empresa.
– La evaluación de la necesidad de incrementar o reducir la capacidad productiva.
– La determinación del tipo de financiamiento requerido.
Aunque esta actividad se basa primordialmente en los estados financieros, suobjetivo fundamental es calcular los flujos en efectivo y crear uno adecuado para apoyar los objetivos de la empresa.
b. Toma de decisiones de inversión
Las decisiones de inversión se determinan para alcanzar y/o mantener los niveles óptimos de cada tipo de activo circulante (caja, bancos e inversiones principalmente) con base en estos se decidirá, en relación con los activos no circulantes (activos fijos). La toma de decisiones se enfocara a determinar que activos se adquirirán para incrementar la capacidad instalada en la empresa y el momento en que los activos ya existentes deben de modificarse o reemplazarse; lógicamente esas decisiones influyen en el éxito de la empresa para poder cumplir el objetivo principal de toda empresa el cual es “maximizar el valor de esta”.
Ejemplo: Si la empresa formuló su flujo de efectivo y determina sobrantes por $ 100,000.00, la toma de decisiones estaría referenciada a 1.- Invertir en el banco el excedente de efectivo ganando el 3.5 % anual o 2.- Ofrecer crédito a los clientes por un equivalente al excedente de efectivo, obteniendo un rendimiento del 12.5 % anual. Ante estas alternativas, lo recomendable es optar por otorgar el crédito a los clientes.
Ejemplo en relación con los activos fijos Se tiene una maquinaria que por el tiempo de uso, requiere una inversión de $ 12,000.00 mensuales por mantenimiento y una maquinaria nueva representa una inversión de $ 2,000,000.00 mas $150,000.00 por concepto de intereses, pero la vida útil se espera de cinco años.
Para la toma de decisiones, será necesario comparar los siguiente:
Gasto de mantenimiento
$12,000.00 por 12 meses $ 144,000.00
Inversión en maquinaria nueva
Maquinaria $ 2,000,000.00
Interés 150,000.00
Total $ 2,150,000.00
Se tendrá un ahorro anual en los gastos de mantenimiento, mostrando que en 14.93 años se recupera la inversión, sin tomar en consideración los beneficios que genera la maquinaria por los productos que se pueden fabricar. Estos elementos son los que el administrador financiero tiene que tomar en consideración para tomar la decisión de comprar la maquinaria nueva.
c. Toma de decisiones de financiamiento lógicamente
Es necesario establecer la mezcla de financiamiento a corto y a largo plazo, pero también es importante determinar cuáles son las mejores fuentes individuales del mismo financiamiento, ya que la necesidad dicta mucho de estas necesidades; sin embargo, algunas requieren un análisis más profundo de las alternativas financieras, sus costos y sus implicaciones a largo plazo.
– El Estado de Resultados nos proporciona un resumen financiero de los resultados operativos durante un periodo determinado. Existen Estados de Resultados que abarcan períodos de un año y otros que operan en un ciclo financiero mensual.
– El Balance General o Estado de Situación Financiera es un estado que resume la posición financiera en un momento determinado y realiza una comparación entre los activos de la empresa, o sea, lo que posee y su financiamiento, el cual puede ser de deuda, que se debe, o de capital, que es lo que aportaron los socios.
– Estado de Variaciones en el Capital Contable. Para interpretar la información que presenta este estado, se debe comprender que se muestran los movimientos que afectaron al capital contable de la empresa, el cual está integrado por las siguientes cuentas: Capital Social, Reserva Legal, Utilidades de Ejercicios Anteriores, la Utilidad del Ejercicio y los Efectos por la Reexpresión de la Información Financiera.
– Estado de Variaciones en la Situación Financiera: Este estado muestra el origen y la aplicación de los recursos que utilizó la empresa durante el ejercicio; se divide en los siguientes apartados: Recursos Generados por la Operación, Recursos Generados por Financiamiento, Recursos Aplicados a Inversión y en aumento o disminución del efectivo.