Las finanzas pueden definirse como la disciplina o el arte que tiene por objeto la obtención y aplicación de recursos monetarios de manera óptima y razonable; es decir, consiste en administrar el dinero, así como proveer y designar la aplicación inteligente de los recursos en las diversas actividades de las organizaciones, por lo que el estudio de las finanzas es útil para la toma de decisiones dentro de las organizaciones.
El campo de las finanzas es amplio y dinámico, intervienen directamente en la vida de las personas y las organizaciones financieras y no financieras, públicas o privadas, lucrativas o no. En éstas existen distintas áreas de desarrollo en las que las finanzas son determinantes.
Todos los individuos y las organizaciones ganan o perciben dinero, lo gastan o lo invierten. Así, pues, las finanzas se ocupan de los procesos, instituciones, mercados e instrumentos mediante los cuales se rige la circulación del dinero entre las personas, las empresas y los gobiernos. Desde este punto de vista, el uso de los fondos con una finalidad requiere de la planeación estratégica financiera en cuatro aspectos: planeación estratégica, proceso de aplicación, influencia del ambiente en la planeación estratégica y las ventajas y desventajas de dicha planeación en las finanzas y en la empresa.
Es importante señalar que no existe un único sistema de planeación financiera que deba ser adoptado por las organizaciones, sino que los sistemas deben diseñarse según las características particulares de cada empresa. Cada organización difiere en algunos aspectos de las demás; lo mismo sucede con los sistemas de planeación financiera aunque existan características comunes entre ellos.
De esta forma, las actividades relacionadas con la planeación están integradas a la administración financiera, la cual maximiza el patrimonio de una empresa a largo plazo mediante la obtención de recursos financieros, su correcto manejo y aplicación, así como la coordinación eficiente del capital de trabajo, inversiones y resultados.
Es importante destacar la relevancia de los fundamentos de la administración financiera del capital de trabajo, que se divide en capital de trabajo, sus componentes y la importancia de éste en las finanzas de la empresa.
La mayor parte de las decisiones empresariales se miden en términos financieros, por lo que el papel del administrador financiero resulta de vital importancia en todas las áreas de la organización de negocios, donde se requiere de conocimientos de administración financiera. Con tal propósito, se aborda el estudio de la administración financiera de la tesorería; para ello, el alumno orientará su estudio hacia la estructura de la tesorería y la determinación de sus flujos, además de la administración del efectivo. La trascendencia e importancia de las funciones financieras dependen, en gran medida, del tamaño de las organizaciones: en una empresa pequeña el administrador general se encargará de tales funciones; en las empresas grandes son necesarias funciones o áreas como la de tesorería y contraloría.
La función del área de tesorería consiste en coordinar actividades, como la planeación y la percepción de fondos, la administración del efectivo, la toma de decisiones de gasto de capital, el manejo de los créditos y la administración de la cartera de inversiones, lo que implica distinguir las principales áreas y actividades que se desarrollan en la empresa. La determinación de los flujos de efectivo es otra de las funciones de esta área; su manejo dependerá de la eficiencia de la administración financiera de la tesorería y, por consiguiente, de cómo se afecten las utilidades de la empresa. Por lo que se refiere a la administración del efectivo, se analizarán algunas tácticas que permiten optimizar el uso del efectivo en las empresas, sin descuidar el ciclo operativo de éstas.
El área de contabilidad de una organización no está desligada de la administración financiera; por el contrario, provee de información a los administradores y se ocupa de los reportes que, entre otros aspectos, sirven para evaluar el funcionamiento de la empresa, nos referimos al balance, los resultados y al pago de impuestos; es decir, el manejo de efectivo se torna importante en las decisiones, por lo que debe tenerse un especial cuidado en la administración financiera de las cuentas por cobrar, pues la política óptima de crédito y el nivel óptimo de estas cuentas dependen de las condiciones operativas de la empresa, las cuales son de naturaleza única. De lo anterior, se concluye que la capacidad operativa, los costos y los créditos constituyen el objetivo principal de las políticas y las técnicas financieras.
Una vez que se estudien los conceptos fundamentales de finanzas, su interpretación y la importancia que tienen para las empresas en la administración y aplicación de sus recursos, el alumno se introducirá al conocimiento de la empresa como generadora de capital; es decir, ¿cuenta ésta con excedentes o requiere capital para seguir funcionando con ciertas condiciones? Asimismo, analizará las funciones de las entidades reguladoras y supervisoras del Sistema Financiero Mexicano, la estructura de los mercados financieros de deuda y capital, su definición, objetivos e instrumentos que se manejan, así como el estudio de estos mercados como alternativa de inversión-financiamiento. Desde este punto de vista, se abordan los diferentes tipos de servicios que encontramos en las instituciones financieras, cuyo propósito es servir a las empresas, además de establecer conclusiones respecto al papel actual del sistema financiero y sus perspectivas con fines empresariales.